北京時間3月9日，平安證券發(fā)布了其最新的策略周報，題為《兩會窗口把握政策驅動主線》。報告全面剖析了兩會期間的政策動態(tài)及其對市場的潛在影響，為投資者指明了在當前市場環(huán)境下的投資策略。總體來看，報告強調了政策驅動主線的重要性，并建議投資者重點關注以AI+與科技自主可控為代表的科技成長風格，以及受益于擴內(nèi)需政策的順周期行業(yè)。

在報告中，平安證券團隊首先回顧了上周全球及國內(nèi)市場的表現(xiàn)。海外方面，美股繼續(xù)下跌，而國內(nèi)A股和港股則表現(xiàn)出強勁的上行勢頭，尤其是成長風格表現(xiàn)更為突出。國內(nèi)方面，全國兩會的召開釋放了積極的政策信號，財政政策更加積極給力，國內(nèi)科技產(chǎn)業(yè)利好不斷。

政策跟蹤部分，報告詳細梳理了近期發(fā)布的一系列重要政策文件，包括政府工作報告、央行降息政策等。這些政策不僅明確了全年經(jīng)濟增長目標，還提出了適時降準降息、聚焦擴大內(nèi)需和科技創(chuàng)新等具體措施。特別是政府工作報告中關于支持大模型廣泛應用、發(fā)展智能網(wǎng)聯(lián)新能源汽車等提法，進一步提振了市場對科技板塊的信心。

市場表現(xiàn)方面，報告指出上周A股整體反彈，小盤風格和成長風格延續(xù)強勢態(tài)勢。行業(yè)方面，有色金屬、國防軍工、計算機等行業(yè)領漲，顯示出市場對政策驅動主線的積極響應。同時，報告還提到了微軟合作商等概念指數(shù)的強勢表現(xiàn)，進一步印證了科技板塊的活躍態(tài)勢。

在行業(yè)配置方面，報告建議投資者關注以AI+與科技自主可控為代表的科技成長風格，以及受益于擴內(nèi)需政策的順周期行業(yè)?？萍及鍓K方面，報告特別提到了AI概念股的持續(xù)發(fā)酵以及深圳推進建設人工智能先鋒城市的舉措，預示著科技板塊仍有較大的上漲空間。順周期板塊則受益于當前宏觀經(jīng)濟的積極因素累積以及政府擴內(nèi)需政策的推動。

風險提示部分，報告列出了宏觀經(jīng)濟修復不及預期、貨幣政策超預期收緊以及海外資本市場波動加大等三大風險因素。這些因素可能對市場走勢產(chǎn)生不利影響，投資者需保持謹慎態(tài)度。

分析人士認為，平安證券的這份策略周報為投資者提供了及時且全面的政策分析和市場展望。在當前兩會窗口期間，政策驅動主線將成為市場走勢的重要指引。投資者應密切關注政策動態(tài)以及市場資金流向的變化，及時調整投資策略以把握市場機遇。同時，也需保持對風險因素的警惕性，確保投資組合的安全性和穩(wěn)健性。